T+4除息日 T+8紅利放發(fā)日

　　我國A股的配股權(quán)證不掛牌交易，不允許轉(zhuǎn)托管 配股繳款是向場內(nèi)申報賣出配股權(quán)證(實質(zhì)是買入股票) 配股不收傭金，過戶費(fèi)，印花稅

　　深交所認(rèn)購基金以基金份額為單位申報

　　ETF基金當(dāng)日申購的可以賣出但不可贖回 當(dāng)日買入的證券當(dāng)日可以用于申購

　　當(dāng)日買入的可以贖回不可以賣出 當(dāng)日贖回的證券當(dāng)是可以賣出但不可以申購

　　權(quán)證發(fā)行人不可以買賣自己的權(quán)證 當(dāng)日行權(quán)取得的標(biāo)的證券當(dāng)日不可以賣出 現(xiàn)金方式行權(quán)是自動行權(quán)，持有人無需申報指令

　　代辦股份轉(zhuǎn)讓時委托指令是以集合競價方式成交。證券公司不得自營所主(代)辦的股份

　　代辦股份轉(zhuǎn)讓采用多邊凈額清算(交易所也采用這種) 非上市股份報價轉(zhuǎn)讓采用諑筆全額非擔(dān)保交收結(jié)算

　　柜臺自營買賣的特點：交易量小，交易手續(xù)簡單，費(fèi)是少 自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險：法律風(fēng)險 市場風(fēng)險 經(jīng)營風(fēng)險

　　自營業(yè)務(wù)的特點：決策的自主性(行為，方式，品種) 交易的風(fēng)險性 收益的不穩(wěn)定性

　　自營三級體制：董事會(最高決策機(jī)構(gòu))――投資決策機(jī)構(gòu)(最高管理機(jī)構(gòu))――自營業(yè)務(wù)部(執(zhí)行機(jī)構(gòu))

　　自營業(yè)務(wù)的內(nèi)部控制：1建立防火墻制度 2自營帳戶集中管理和訪問權(quán)限 3決策和操作檔案管理 4獨產(chǎn)的實時監(jiān)控 5風(fēng)險監(jiān)控報告機(jī)制

　　6風(fēng)險監(jiān)控的糾正和處理 7業(yè)績考核和激歷制度 8全面稽查 9自營人員的職業(yè)道德和誠信教育

　　定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的基本原則：1)公平公正，誠實守信 2)健全內(nèi)控，規(guī)范運(yùn)作 3)投資風(fēng)險客戶自擔(dān)

　　集合資產(chǎn)管理計劃客戶的義務(wù)：1承擔(dān)風(fēng)險 2資金來源的合法性 3不得非法匯集他人資金 4不得轉(zhuǎn)讓集合資產(chǎn) 5支付管理費(fèi)，托管費(fèi)

　　集合資產(chǎn)的風(fēng)險：法律風(fēng)險 市場風(fēng)險 經(jīng)營風(fēng)險 管理風(fēng)險

　　融資融券業(yè)務(wù)管理基本原則：1守法 2證監(jiān)會批準(zhǔn)3 融資融券要使用自有資金或依法籌集資金4 實行集中統(tǒng)一管理 5健全的業(yè)務(wù)隔離制度

　　6前中后臺相互分離，相互制約

　　融資融券客戶的選擇標(biāo)準(zhǔn)：A從事證券交易的時間(半年以上)B 賬記狀態(tài)C 信譽(yù)狀態(tài) D資產(chǎn)狀況 E投資風(fēng)格F關(guān)聯(lián)關(guān)系

　　融資買入后可以賣券還款或直接還款 融券賣出后可通過買券還券或直接還券

　　客戶融資買的證券權(quán)益歸客戶，客戶融券賣出的證券權(quán)益歸證券公司

　　融資融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險：客戶信用風(fēng)險 市場風(fēng)險 規(guī)模和集中度風(fēng)險 管理風(fēng)險 信息技術(shù)風(fēng)險

　　滬深交易所證券回購的品種主要是國債和企業(yè)債 同業(yè)拆借中心的回購券種主要是國債，融資券和特種金融券

　　銀行間債券市場回購的品種：政府債，中央銀行債和金融債券等記帳式債券

　　回購抵押的債券量應(yīng)大于融入資金量 收益率在債券回購交易中對于以券融資方是其固定融資成本，對于以資融券方是固定收益

　　標(biāo)準(zhǔn)券是一種虛擬的回購綜合債券，是不分品種，只分回購期限統(tǒng)一按面值計算持券量的標(biāo)準(zhǔn)化品種

　　全國銀行間債券回購利率是交易雙方協(xié)定。回購最長為365天 買斷式回購應(yīng)按照公平，誠信，自律，風(fēng)險自擔(dān)的原則

　　全國銀行間買斷式回購以凈價交易 ，全價結(jié)算。最長不超過91天

　　上交所國債買斷式回購按“一次成交，兩次清算”原則

　　清算和交收兩個過程統(tǒng)稱為結(jié)算 證券交易從結(jié)算時間來分：滾動交收 會計日交收(集中在一特定日進(jìn)行交收)

　　凈額清算的優(yōu)點：簡化手續(xù) 提高效率 中國結(jié)算上海分公司按照：“先回購，后其它品種”的交收違約順序